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2018年福建自考商业银行业务与经营章节试题:第2章
1、银行资本的多种功能
(1)减震器,吸收经营亏损,减少银行风险
(2)银行注册、组建正常经营之前的启动资金
(3)显示银行实力,增强公众对银行的信心
(4)为银行增长和新业务新计划、新设施提供资金
(5)有助于保证银行实现长期可持续增长
关键:吸收意外损失,消除银行的不稳定因素
2、资本的构成
巴塞尔资本协议(Basel I - Basel II)对资本构成的规定:核心资本(一级资本)股本,公开储备。附属资本(二、三资本)未公开储备,重估储备,普通准备金,混合资本工具,长期附属债务。
我国的资本构成:分为核心一级资本(包括1、实收资本或普通股2、资本公积3、盈余公积4、一般风险准备5、未分配利润6、少数股东资本可计入),其他一级资本(包括其他一级资本工具及溢价,少数股东资本可计入部分),二级资本。
3、资本充足率要求:
巴塞尔协议III规定:核心一级资本不低于4.5%(我国不低于5%),一级资本不低于6.0%,资本充足率不低于8.0%。储备资本要求:为风险加权资产的2.5%。逆周期资本要求:为风险加权资产的0-2.5%均由核心一级资本来满足。附加资本要求以及第二支柱资本要求:1%。附属债务工具比例最多相当于核心资本的50%
4、银行最佳资本需要量
银行资本过高会降低财务杠杆比率,增加筹集资金的成本,影响银行的利润;资本过低会增加对存款等其他资金来源的需求,使银行边际收益下降。银行的资本成本曲线要受到银行的资产规模、资产负债结构及其面临的市场状况所影响。即不同的资产规模、资产负债结构和所面临的市场状况会决定不同的资本成本曲线
5、银行资本的内部筹集
银行通过未分配利润从内部增加资本
(一)银行内部筹资的优缺点
优点:筹资成本较低,避免股东控制权的削弱
缺点:筹资数量在很大程度上受到限制,如:政府对银行适度资本金规模的控制,银行的盈利水平和盈利规模,银行的股利分配政策(留存比率、股利支付率)
6、银行资本外部筹集(股东收益最大化,股东得控制权
1.出售资产和租赁设备
2.发行普通股
优点:增加了公司未来的借款能力
缺点:费用较高,新股的大量发行会使得银行原有股东的控制能力受到削弱,分散银行的控制权。会使杠杆作用降低,如果不能保证筹集资金可以带来更高的效益,那么新股的增加会使每股收益减少。
3.发行优先股股
优点:相对于债务,灵活性大。新发行优先股也有增强借款能力的作用,形式多样,成本低可转换优先股。
缺点:发行成本高。收益要求权高于普通股,有可能降低普通股股利。
4.发行次级债券和票据
优点:如果借款资金收益高于利息成本,财务杠杆增强,每股收益增加。债券利息的支付可以减税
缺点:债务的提高了破产风险和收益风险,是未来出售股票难度增大
5.债转股,将债务转换为股权
优点:债务转换为资本,资本充足率提高,节省了票据未来支付的利息。
如果银行想获得每股最大收益,最好的方式是发行资本票据的方式从外部筹集资本
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